勝利早報20211228

隔夜美股三大指數繼續反彈，標普創歷史新高，其中，半導體、互聯網科技股強勢。隨著新冠病毒口服藥獲批與病毒感染病人住院率低於預期，Omicron疫情憂慮下降，同時，美國的最新消費、GDP、美國耐用品訂單等資料好於預期，也降低了市場對經濟前景的憂慮。耶誕節後，高盛與大摩齊齊唱多美股，刺激市場氣氛回升。昨日滬深兩市偏強，消費、5G基建等強，新能源與新能源汽車繼續走弱，市場高低風格切換跡象明顯，主要是年末機構調倉保證受益有關。由於國內外不確定性，國內政策維穩預期持續增強，國內進入降息週期。A股利好偏多，宏觀政策底出現，貨幣政策與財政政策的扶持力度將加大，有望能維穩市場。預計A股與港股有望走出季度級別震盪上漲的行情。對A股而言，國家堅定扶持的製造業，短期調整提供吸納機會，同時，5G新基建因國家政策扶持、雲計算、元宇宙等利好因素刺激，超跌通信設備、IDC、影視文化等行業景氣度持續回升。