胜利早报20230112

隔夜美股三大指数继续收涨，纳指四连阳，其中，新能源、互联网科技等继续强劲，中概股分化。 昨日A股沪深两市小幅回落，港股小幅收涨，其中，互联网科技、新能源汽车、医疗医药等强势。昨晚市场言论倾向预期即将公布的美国CPI数据增速继续回落，国际投行巴克莱等发报告预测美国二季度经济温和衰退及年底降息，亦缓和了短期市场对美联储加息超预期的忧虑。盘面上看，通胀回落言论对市场的影响力逐步超过美联储鹰派言论的影响力，可预期美国通胀增速回落至目标区间与停止加息是大概率事件，利于资金趁低吸纳美股优质新经济产业，如：光伏、氢能、AI科技等。国内方面，国内金融部门继续推出改善龙头地产企业的资产负债表的政策，继续稳住地产主体，减低地产债务危机对社会面的冲击。除稳地产外，政策面继续加大新基建投资，引导主要银行要合理把握信贷投放节奏，适度靠前发力，尤其是当前还要全力支持重点医疗物资生产保供企业的合理资金需求。认为国家继续对经济与市场进行维稳，判断国内进入新一轮“宽信用、宽货币”的宏观周期，市场流动性充裕，海外资金流入配置中国资产，人民币兑美元升值，宏观面非常有利于中国股票资产价格表现。策略上，可配置国内政策纠偏而受益的互联网科技、文化娱乐、医疗医药等行业超跌反弹的机会,可以关注受益于大量信贷投放与疫情防控放松的商品与服务消费行业等优质企业，国家重点投资数字化产业,以及因中上游材料价格下跌，新能源行业下游的建设与运营企业业绩进入高增长